در سال های اخیر، تغییر قابل توجهی در دنیای سرمایه گذاری رخ داده است. معیارهای زیست محیطی، اجتماعی و حاکمیتی (ESG) به سرعت به عنوان عوامل حیاتی در تصمیم گیری سرمایه گذاری در حال ظهور هستند. این افزایش یکپارچه سازی ESG نشان دهنده درک رو به رشدی است که شرکت های متعهد به شیوه های پایدار انعطاف پذیرتر هستند و برای موفقیت بلندمدت موقعیت بهتری دارند.
روندهای کلیدی در سرمایه گذاری ESG
- وجوه متمرکز بر ESG افزایش می یابد: ایجاد وجوه صراحتاً متمرکز بر ESG افزایش یافته است. این صندوق ها به صراحت در شرکت هایی سرمایه گذاری می کنند که عملکرد ESG قوی را نشان می دهند و هجوم عظیم سرمایه سرمایه گذاران را تجربه می کنند. موفقیت این صندوق‌ها این مفهوم سنتی را که اولویت دادن به پایداری مستلزم قربانی کردن بازده مالی است، به چالش می‌کشد.
- جریان اصلی تجزیه و تحلیل ESG: تحلیلگران و مدیران پورتفولیو در حال ادغام عوامل ESG در مدل های سنتی سرمایه گذاری با افزایش منظم هستند. ارزیابی ESG اکنون معیارهای مالی معمولی را افزایش می دهد و به سرمایه گذاران دید جامع تری از ریسک ها، فرصت ها و انعطاف پذیری کلی یک شرکت می دهد.
- افزایش تقاضای گزارش ESG: شرکت ها برای ارائه گزارش شفاف و عمیق ESG با فشار فزاینده ای مواجه هستند. سرمایه‌گذاران، تنظیم‌کننده‌ها و سایر ذینفعان برای اطلاع‌رسانی به تصمیمات سرمایه‌گذاری و افشای ادعاهای محیطی یا اجتماعی گمراه‌کننده بالقوه (“Greenwashing”) مشتاق داده‌های ESG قابل اعتماد هستند.
چالش ها و فرصت ها در داده های ESG
- جمع آوری داده ها: کسب اطلاعات دقیق و استاندارد شده ESG موانعی را برای مشاغل و سرمایه گذاران ایجاد می کند. تلاش برای ساده کردن فرآیندهای جمع آوری و هماهنگ کردن معیارهای ESG مورد نیاز است.
- مدیریت داده ها: فقدان فعلی راه حل های پیچیده مدیریت داده ESG، مقایسه بین صنعت و تجزیه و تحلیل جامع را پیچیده می کند.
- ابتکارات استانداردسازی: ابتکارات جهانی مختلف به دنبال رفع این چالش ها با ایجاد چارچوب های گزارش دهی سازگارتر ESG هستند. استانداردسازی منجر به بهبود قابلیت مقایسه و قابلیت اطمینان داده های ESG در سراسر بخش ها می شود.
معیارهای ضروری ESG
سرمایه گذاران برای ارزیابی عملکرد شرکت به طیف وسیعی از شاخص های ESG نگاه می کنند:
زیست محیطی
- ردپای کربن و اهداف کاهش انتشار
- بهره وری انرژی و انتقال به منابع تجدیدپذیر
- استراتژی های حفاظت از منابع و مدیریت زباله
- مصرف آب و نظارت
اجتماعی
- سیاست‌های ترویج تنوع، برابری و شمول نیروی کار
- شیوه های کار اخلاقی و حقوق بشر در طول زنجیره تامین
- رضایت مشتری، حفظ حریم خصوصی داده ها و حفاظت
- سرمایه گذاری در جوامع محلی و ابتکارات بشردوستانه
حکومت داری
- همسویی جبران خسارت اجرایی با اهداف پایداری
- استقلال هیئت مدیره و نمایندگی ذینفعان
- شفافیت در افشای اطلاعات و تصمیم گیری
- سیاست های مدیریت ریسک و مبارزه با فساد
ESG – آینده سرمایه گذاری مسئولانه
سرمایه گذاری ESG تجسم جهت گیری مجدد اساسی در ارزیابی عملکرد شرکت است. سرمایه گذاران اذعان دارند که پایداری کسب و کار درازمدت با شیوه های مسئولانه زیست محیطی، اجتماعی و حاکمیتی در هم تنیده است. بنابراین، اولویت دادن به پیشرفت ESG نه تنها چشم انداز شرکتی آگاهانه تر را ارتقا می دهد، بلکه به عنوان یک استراتژی تجاری قانع کننده با پتانسیل برای نتایج مالی برتر است.